随着新加坡人均寿命不断延长，越来越多居民面临一个现实问题：如果以为自己退休后只活15到20年，结果却活了更久，储蓄够不够用？健康和医疗开支又从哪里来？
美国智库TIAA Institute长寿与退休研究负责人Surya Kolluri指出，许多人对自己的剩余寿命缺乏准确判断。TIAA Institute与全球金融素养卓越中心2026年3月发布的最新研究显示，美国32%的成年人在65岁时低估了自己的剩余寿命，只有33%的人估得准确，13%高估，22%干脆不知道。
新加坡的情况同样值得警惕。李光耀公共政策学院副教授Joelle Fong提醒，如果新加坡居民只按出生时平均预期寿命83.9岁来规划养老，就存在”人还在、钱没了”的真实风险。统计部最新数据显示，活到65岁的新加坡居民平均还能活到86.6岁，其中男性平均84.9岁，女性高达88.1岁。
宏利2026年6月的调查进一步揭示了本地居民的焦虑：78%的受访新加坡人担心积蓄不够养老，70%担心未来无力承担护理费用。在1074名18岁以上受访者中，46%还要承担家庭成员的财务责任，其中62%表示家庭负担影响了他们实现长期财务就绪的能力。
辉立证券资深金融服务经理Elijah Lee的做法是直接把规划年限拉到100岁：”退休是人生中一个经不起犯错、也没有时间重来的阶段。”
在制度层面，CPF LIFE终身入息计划通过把所有会员的保费汇集到一个大风险池，为长寿风险提供了集体保障——无论活到70岁还是120岁，会员从65岁至70岁之间的选定年龄开始都能终身领取月度入息。Fong指出，这正是新加坡以”集体团结”方式管理长寿风险的体现。
不过，CPF LIFE提供的是安全网，追求更高退休生活水准或担心通胀侵蚀购买力的人仍需额外投资。Fong坦言，目前公积金资金的投资选择相当有限，普通账户（OA）满2万新元、特别账户（SA）满4万新元后，剩余资金才可通过CPF投资计划（CPFIS）投资新交所_selected股票、ETF、单位信托或保险产品。业内也在探讨目标日期基金（Target-date Funds）等工具，帮助国人在人生不同阶段自动调整股债配置，让退休储蓄跟上寿命的步伐。
来源：The Straits Times《As Singaporeans live longer, can their retirement savings and investments keep pace?》